Pourquoi le moment est venu d’envisager les dividendes mondiaux

En raison de l’inflation qui atteint son niveau le plus élevé des 40 dernières années et de nombreuses catégories d’actifs qui ont subi des pertes, les investisseurs ont connu un premier semestre 2022 difficile. Malgré ces marchés turbulents, nous estimons qu’investir dans les actions mondiales par le biais d’une stratégie cohérente à dividendes élevés présente une valeur considérable.

Les dividendes mondiaux permettent d’amortir la volatilité

Les dividendes et leur croissance ont tenu un rôle primordial pour une grande majorité des rendements boursiers au fil du temps, tant aux États-Unis que dans le reste du monde. Étant donné que près de la moitié des dividendes mondiaux (marchés développés) proviennent de l’extérieur de l’Amérique du Nord, les investisseurs devraient considérer les stratégies de dividendes comme une occasion véritablement mondiale.

Une stratégie de dividendes consiste à investir dans des sociétés qui versent généralement un revenu de dividendes élevé, régulier et durable. La théorie est que ces sociétés ont généralement une gestion de grande qualité et peuvent connaître du succès dans différentes conditions de marché.

À maintes reprises, nous avons constaté que les actions à dividendes mondiaux permettent d’amortir la volatilité du marché. Le tableau ci-dessous montre comment les sociétés à dividendes mondiaux ont le plus surperformé par rapport à l’indice MSCI Monde pendant les périodes de turbulence des marchés :

Les avantages d’une stratégie de dividendes mondiaux

Les sociétés qui versent régulièrement des dividendes importants peuvent être négligées par les investisseurs, souvent plus soucieux d’investir dans des sociétés à croissance rapide. Toutefois, les sociétés à dividendes mondiaux présentent plusieurs avantages clés, dont de nombreux investisseurs devraient tenir compte pour leur inclusion dans leurs portefeuilles. Ces avantages sont les suivants :  

Un revenu fiable : les entreprises qui maintiennent ou augmentent régulièrement leurs dividendes offrent aux investisseurs un revenu sur lequel ils peuvent compter et des rendements historiquement supérieurs à ceux des obligations.

Une protection pendant les périodes de baisse des marchés : comme le montre le graphique ci-dessus, les entreprises qui versent des dividendes affichent souvent des résultats supérieurs lorsque les marchés baissent. Ces entreprises sont aussi généralement plus résilientes et en mesure de mieux survivre pendant les récessions.

Des rendements des investissements plus stables : même si les cours des actions peuvent évidemment chuter, avec une stratégie de dividendes mondiaux, les investisseurs sont plus susceptibles d’obtenir un rendement régulier sur leurs investissements (depuis 1926, les dividendes ont représenté 32 % du rendement total du S&P 500).

Une protection en cas d’inflation élevée : les sociétés qui versent des dividendes élevés ont souvent affiché des rendements supérieurs à l’inflation.

Des rendements supérieurs aux dividendes : il s’agit d’entreprises bien gérées qui peuvent, en plus de fournir des revenus de dividendes, voir le cours de leurs actions augmenter considérablement.

Comment utiliser une stratégie de dividendes mondiaux dans votre portefeuille?

Le FINB mondial de dividendes durables Mackenzie (MDVD) détient des entreprises qui versent des dividendes de différents pays (notamment en Amérique du Nord, en Europe et en Asie) et de différents secteurs, les trois principaux étant les soins de santé, la consommation courante et les services financiers.

Ce FNB est conçu selon un processus de sélection rigoureux pour inclure des titres qui ont constamment versé des dividendes, les ont augmentés et sont aptes à les maintenir. La stratégie de dividendes durables du fonds peut offrir aux investisseurs une amélioration des rendements de leur portefeuille, une atténuation du risque de baisse et une diversification mondiale, moyennant des frais de gestion compétitifs de 0,25 %.

Le rendement en dividendes actuel du MDVD est de 4,08 %, et ses distributions trimestrielles offrent un revenu régulier qui s’ajoute aux possibilités de gains en capital.

En tant que FNB coté au Canada qui investit directement dans des titres mondiaux sous-jacents, le MDVD peut offrir des avantages fiscaux sur ses distributions, comparativement aux FNB cotés aux États-Unis ou aux FNB canadiens qui incluent des FNB cotés aux États-Unis.

Pour en savoir plus sur la façon d’intégrer les stratégies de dividendes mondiaux à votre portefeuille, les conseillers peuvent s’adresser à l’équipe de vente Mackenzie. Les investisseurs sont priés de s’adresser à leur conseiller financier.

Les placements dans les fonds négociés en bourse peuvent donner lieu à des commissions, des frais de gestion, des frais de courtage et d’autres frais. Veuillez lire le prospectus avant d’investir. Les fonds négociés en bourse ne sont pas des placements garantis, leur valeur varie fréquemment et leur rendement antérieur peut ne pas se reproduire. Le contenu de ce commentaire (y compris les faits, les perspectives, les opinions, les recommandations, les descriptions de produits ou titres, ou les références à des produits ou titres) ne doit pas être pris ni être interprété comme un conseil en matière de placement ni comme une offre de vente ou une sollicitation d’offre d’achat, ou une promotion, recommandation ou commandite de toute entité ou de tout titre cité. Bien que nous nous efforcions d’assurer son exactitude et son intégralité, nous ne sommes aucunement responsables de son utilisation.

Les taux de rendement indiqués correspondent au rendement annuel composé historique total au 31 août 2022 et tiennent compte des variations de la valeur unitaire et du réinvestissement de toutes les distributions, exclusion faite des frais d'acquisition, de rachat, de distribution ou facultatifs ni des impôts sur le revenu payables par tout porteur de titres et qui auraient réduit le rendement. Les fonds négociés en bourse ne sont pas garantis, leur valeur varie fréquemment et leur rendement antérieur peut ne pas se reproduire.

Le présent document pourrait renfermer des renseignements prospectifs qui décrivent nos attentes actuelles ou nos prédictions pour l’avenir ou celles de tiers. Les renseignements prospectifs sont de par leur nature assujettis, entre autres, à des risques, incertitudes et hypothèses pouvant donner lieu à des écarts significatifs entre les résultats réels et ceux exprimés dans les présentes. Ces risques, incertitudes et hypothèses comprennent, mais sans s’y limiter, les conditions générales économiques, politiques et des marchés, les taux d’intérêt et de change, la volatilité des marchés boursiers et financiers, la concurrence commerciale, les changements technologiques, les changements sur le plan de la réglementation gouvernementale, les changements au chapitre des lois fiscales, les poursuites judiciaires ou réglementaires inattendues ou les catastrophes. Veuillez soigneusement prendre en compte ces facteurs et d’autres facteurs et ne pas accorder une confiance exagérée aux renseignements prospectifs. Les renseignements prospectifs contenus dans le présent document ne sont à jour qu’en date du 31 août 2022. Il ne faut pas s’attendre à ce que ces renseignements soient mis à jour, complétés ou révisés en raison de nouveaux renseignements, de circonstances changeantes, d’événements futurs ou autrement.